Финансовая устойчивость компании — один из важнейших показателей стабильности. Это и неудивительно, ведь если компания не сможет покрывать собственные расходы, вряд ли что-то уже сможет помочь ей удержаться на плаву.
Еще больше идей для роста выручки можно получить на наших авторских бесплатных вебинарах от компании Ой-Ли. Регистрируйтесь прямо сейчас.
Узнай, как получить 70 шаблонов для настройки отдела продаж ценность 1 500 000 руб.
Оставляйте заявку
Финансовая устойчивость
Читайте в статье:
- Абсолютная финансовая устойчивость
- Нормальная финансовая устойчивость
- Неустойчивое финансовое положение
- Кризисное финансовое положение
- Финансовая устойчивость: подведем итоги
Поддержание необходимого уровня финансовой устойчивости важно в любой момент, но особенно значимо оно становится в период экономической нестабильности — когда путей для отступления меньше, а будущее сложно спрогнозировать, даже незначительное нарушение платежеспособности может иметь фатальные последствия.
Также читайте Управление расходами: 5 советов и Оптимизация затрат: во что стоит вложиться в кризис
В финансовой теории выделяется 4 уровня финансовой устойчивости.
1. Абсолютная финансовая устойчивость
Сумма запасов и затрат < Собственные оборотные средства
В данном случае компания полностью независима от кредиторов, а все ее нужды покрываются своим оборотным капиталом. Несмотря на то, что на первый взгляд подобная ситуация может показаться крайне удачной, у нее есть достаточно очевидные недостатки: полный отказ от долгосрочных заемных средств говорит о том, что вы упускаете значительную прибыль. Соответственно, и встречается такой вариант в реальной практике крайне редко.
2. Нормальная финансовая устойчивость
Собственные оборотные средства < Сумма запасов и затрат < Собственные оборотные средства + Долгосрочные пассивы
Компания использует собственный капитал наравне с долгосрочными займами. Этот вариант считается оптимальным для устойчивости — предприятие не рискует столкнуться с невозможностью погашения задолженностей, но и не упускает возможную прибыль.
Впрочем, важно помнить, что формально нормальный уровень финансовой устойчивости включает в себя и пограничные ситуации, которые по факту нормальными назвать нельзя. Если размер займа незначителен на фоне собственных средств, компания близка к абсолютной устойчивости и, вероятно, ведет свою деятельность неэффективно.
3. Неустойчивое финансовое положение
Собственные оборотные средства + Долгосрочные пассивы < Сумма запасов и затрат < Собственные оборотные средства + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты и займы
На этом уровне у организации возникают некоторые затруднения с платежеспособностью и для дальнейшего функционирования ей приходится прибегать к краткосрочным займам. Однако ситуацию еще нельзя назвать критической — своевременная и грамотная реакция на происходящее вполне может вернуть ее к нормальному уровню устойчивости.
Неустойчивому положению обычно сопутствуют перебои в платежах и поступлении денег на счета, периодические изменения уровня рентабельности и невыполнение финансового плана.
4. Кризисное финансовое положение
Собственные оборотные средства + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты и займы < Сумма запасов и затрат
Компания уже не способна восстановить платежеспособность — любые попытки покрыть затраты ведут только к росту задолженности. Следующим шагом, как правило, является банкротство.
Финансовая устойчивость: подведем итоги
Итак, выделяют несколько уровней финансовой устойчивости:
- Абсолютная – компания живет без кредитов, только за счет собственных средств
- Нормальная – величина имеющихся кредитов не критична, собственные средства позволяют рассчитываться по займам в установленные сроки
- Неустойчивая – собственные средства не покрывают расходы, рабочий процесс не стабилен, есть просрочки, задержки выплат сотрудникам и налоговых отчислений
- Кризисная – компания в состоянии банкротства.
В расчете показателя финансовой устойчивости участвуют два основных параметра – величина собственных активов и величина обязательств перед контрагентами, кредиторами.
Нормальным будет считаться показатель, когда объем активов значительно превышает обязательства. В других случаях нужно обратить внимание, проанализировать ситуацию глубже и принимать соответствующие управленческие решения.
Оценка финансовой устойчивости должна проводиться не реже 1 раза в год.
Хотите понимать, что реально происходит с финансами в вашей компании?
Настроим систему отчетности и поможем во всем разобраться